以太坊期权市场未平仓合约激增与持仓结构变化同时出现，中期与短期视角的温度差显现。
截至3日上午9时，据Coinglass统计，以太坊期权未平仓合约总计704亿美元。这较前一日（627亿美元）增长了约12.3%。
未平仓合约构成为看涨期权占57.9%，看跌期权占42.1%。看涨期权比重保持过半，显示中期视角下看涨预期占优的格局仍在延续。
以太坊期权交易量按美元计约为225.9亿美元。具体为：▲Deribit 76.82亿美元 ▲CME 2302万美元 ▲OKX 50.839亿美元 ▲币安 34.134亿美元 ▲Bybit 61.779亿美元。
按24小时交易量统计，看涨期权占46.55%，看跌期权占53.45%，显示短期交易中看跌期权比重略占优势。
未平仓合约最集中的合约依次为：▲6500美元看涨期权（3月27日） ▲5500美元看涨期权（3月27日） ▲5500美元看涨期权（6月26日）。
按24小时交易量统计，排名靠前的合约依次为：▲2200美元看跌期权（3月27日·Deribit） ▲1800美元看跌期权（3月27日·Deribit） ▲500美元看跌期权（3月27日·Bybit）。
截至3日上午9时48分，据TokenPost Market数据，以太坊交易价格为2342美元，较前一日上涨1.19%。
[编者注] 期权是一种衍生品，投资者可用来对标的资产价格变动进行杠杆押注，或对冲现有持仓风险。它包括赋予投资者在未来特定时间点以预定价格决定是否买入标的资产的"权利"的"看涨期权（看涨押注）"，以及赋予是否卖出权利的"看跌期权（看跌预期）"。未平仓合约是指当前市场上存续的期权合约总量，是衡量持仓累积规模的指标。
看涨期权与看跌期权的比重、未平仓合约与交易量的变化，可用于区分解读中期持仓构建与短期应对流向。未平仓合约增加意味着新持仓的流入，表明相较于单纯的短期交易，针对中期价格前景的押注正在增多。不过，即使未平仓合约中看涨期权比重较高，若实际交易量中看跌期权比重占优，则可能意味着同时存在为应对短期调整的防御性交易或波动性应对需求。
