撰文：TaxDAO
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作者：CoinPost
日本自民党与公明党的税制调查会近日明确了 2025 年度税制改革的大纲，提出将检讨加密资产（虚拟货币）的税制，旨在为实施分离课税铺平道路。根据改革提议，未来加密资产的税率可能降低至 20%，同时允许进行损益通算。然而，改革的实施还需进行必要的法律整备，包括投资者保护、交易适合性要求，以及交易所向税务机关报告交易内容的义务等。
自民党数字本部的平井卓也议员已向金融厅提交紧急提案，建议尽快将加密资产交易收益纳入申报分离课税的范围，同时完善监管框架，以确保加密资产发挥促进国民经济的作用。
分析人士指出，这将有助于吸引更多国内外企业与投资者，推动日本 Web3 产业的发展和国际竞争力的提升。
这一举措标志着日本政府正在认真考虑改善加密资产税制，以增强 Web3 领域的国际竞争力。目前，日本将加密资产交易收益归类为「杂项收入」，税率最高可达 55%。这一高税率、对加密货币之间交易征税以及无法跨年度进行损益通算的规定，被认为是阻碍 Web3 领域创新的主要原因，导致大量人才和初创企业流向海外。尽管目前改革方案仍处于「检讨阶段」，但在税制改革大纲中明确提及这一议题，表明日本已迈出改善加密资产税制的重要一步。
TaxDAO 简评：
日本的加密货币税收政策堪称严苛。日本现行政策将加密交易收益归类为「杂项收入」，最高税率高达 55%，而且加密货币间的交换也被征税，不允许损益跨年度通算。这些规定对加密资产个人投资者和企业来说无疑是沉重的负担。日本的这次税改计划提出，要探索加密交易收益的「分离课税」。简单来说，就是将加密资产交易收益单独处理，可能适用固定税率（预计 20% 左右），并允许跨年度的损益通算。这对投资者来说是减轻负担的利好消息，对企业而言则意味着更大的财务灵活性和更可预期的税务规划。横向比较来看，目前，日本在 Web3 赛道方面已经错失了不少机会。反观新加坡，由于采取零资本利得税政策，其吸引了大量 Web3 项目和资金涌入，成为全球 Web3 创新的热门目的地。日本显然希望通过调整税收政策，重新吸引项目和人才，从而增强在 Web3 领域的竞争力。事实上，本次税改并非是日本政府为发展 Web3 行业作出的首次努力。在不久前的 2024 年 8 月，日本就曾举办了「Web X」大会，日本首相岸田文雄作为特邀演讲者发言，产生了较好的反响。
这项税改计划如果落地，其作用将是立竿见影的。一方面，本土企业尤其是小型初创公司会受益最大，因为税负降低让这些企业有更多资源投入创新和运营，增强市场竞争力。另一方面，这项税改计划将改善日本在国际投资者中的形象，吸引更多海外 Web3 项目选择日本作为亚洲基地，甚至很可能在让日本掀起一轮加密资产热潮。然而，税改在落地前还面临着一些挑战。例如，本次税改还需要一系列配套措施支持，比如完善投资者保护机制、加强税务透明化和提升交易合规性等。再如，税改可能在短期内减少税收收入，这可能会引发民众和相关部门的担忧。此外，日本政策执行的节奏较为保守，能否真正抓住加密行业乃至整个 Web3 行业的全球窗口期仍是未知数。
在未来，当我们回头看时，这次税改可能会成为日本 Web3 行业的重要转折点。这不仅是对企业和投资者的激励，更是一个表态：日本不想继续错失机会，而是希望更积极地拥抱 Web3 行业。如果真能兑现承诺，也许下一次牛市，日本会成为全球投资者的关注焦点。
