Dunamu因违反反洗钱规定被处以352亿韩元罚款……Upbit“最大处罚”

运营虚拟资产交易所Upbit的Dunamu因涉嫌违反反洗钱相关义务，被金融当局处以352亿韩元的罚款。这是现行虚拟资产相关法规违反案例中单笔规模最大的一次。

金融委员会下属金融信息分析院(FIU)于2025年11月6日宣布，在去年对Dunamu进行的反洗钱现场检查中，发现了约860万起违反法令的案例。据此，FIU对Dunamu作出了处以352亿韩元罚款的处分。在虚拟资产运营商监管日益加强的背景下，此举被视为实效性监管真正落实到执行层面的代表性案例。

最大的违规项目是客户身份识别义务的疏忽。据FIU称，Dunamu违反了约530万次客户身份识别义务，未报告的疑似交易案例也达到15起。此外，出于反洗钱目的，Dunamu本应限制的330万笔交易未能被有效阻断的问题也被指出。这是对《特定金融信息法》（简称特金法）规定的虚拟资产运营商基本义务的大规模违反，当局判定Dunamu的管理和监督系统存在结构性问题。

特金法是自2021年3月起实施的韩国虚拟资产核心监管法案，规定符合一定条件的交易所需向相关机构注册，并彻底执行反洗钱和客户身份确认措施。该制度是因应虚拟资产与传统金融系统结合后，可能被滥用于洗钱和非法交易渠道的担忧而设立的。特别是客户身份识别义务和可疑交易报告等，是遵循国际反洗钱组织建议的共同标准。

此次措施被解读为在虚拟资产市场急速扩张的背景下，政府的监管不再仅仅停留在宣言层面，而是开始实质运作的信号。业界认为，当局的此次强硬措施也向其他虚拟资产交易所发出了警告信息。尤其是对资金流动的监控和内部控制的加强，正凸显为决定未来运营商生存的关键变量。

这一趋势表明，未来数字资产市场整体可能延续更严密、系统的监管基调。随着"即使是大型交易所也无法免于司法和行政责任"的认识因FIU此次案例而强化，这也可能影响预计从年底开始扩大的国际标准适用及相关立法讨论。